AI需要がメモリ市場の構造転換を加速
TrendForceは2026年第1四半期のDRAM契約価格について、従来予測の55-60%から90-95%へと大幅に上方修正し、NAND Flashも33-38%から55-60%へと予測を引き上げました。AI・データセンター需要の持続的な拡大により、グローバルなメモリ需給バランスが一層悪化し、供給者の価格決定力が大幅に強化されています。
この急激な価格変動の背景には、AI基盤投資の急速な拡大があります。OpenAIは2025年10月にSamsung Electronics、SK Hynixと戦略的パートナーシップを締結し、Stargateプロジェクト単体でグローバルDRAM供給量の最大40%を消費すると報告されています。TriOrientのダン・ニステッド副社長は「AI構築は利用可能なチップ供給の多くを消費しており、2026年は総需要において今年をはるかに上回る規模になる見込み」と警告しています。
企業のメモリ調達環境は「売り手市場」に転換
企業のメモリ調達戦略は根本的な見直しを迫られています。TrendForceによると、PC DRAM価格は2026年第1四半期に前四半期比100%以上の上昇を記録し、四半期ベースでの急騰記録を更新する見込みです。
さらに深刻なのが調達プロセスの変化です。一部のメモリメーカーが主要製品ラインで「割り当て専用」ポリシーを開始し、台湾・韓国ではバンドル価格設定を実施しています。HBM（High Bandwidth Memory）は2026年末まで完全に売り切れとなり、全供給が割り当てベースで運用されています。
大手ベンダーの対応も情シス部門に直接的な影響を与えています。HPは2026年第1四半期の決算説明会で、メモリコストがPC部材費の35%を占め、前四半期の15-18%から倍増したと発表し、営業利益率の低下と次四半期の2桁台減収を警告しています。
DDR4とDDR5の価格動向分析
DDR4とDDR5の価格推移パターンにも重要な変化が見られます。サーバー向けDDR4・DDR5は2025年第4四半期に53-58%上昇しており、2026年第1四半期にはさらに88-93%の追加上昇（合計で2.88～3.05倍）が予測されています。
特にDDR4については、供給がDDR3の後期局面と同様の動きを示し、出荷量減少にも関わらず価格上昇・固定化が進行しています。実際に、2027年までにDDR4供給はNanyaとWinbondに大きく集約され、価格はコストよりも希少性を反映したものになるため、2027年以降にDDR4が必要な企業は市場価格正常化を期待せず、専門部品として複数年契約を確保すべきとRAMEXperts™️などの専門調達パートナーは推奨しています。
サプライチェーンの在庫枯渇と調達リードタイム延長
メモリ調達を取り巻く環境は、単純な価格上昇を超えた構造的変化に直面しています。サプライチェーンには衝撃吸収材がない状況で、AI拡張、地政学的措置、貿易制限、自然災害、製造工場停止などの需要急増は即座にOEM不足に波及します。
STMicroelectronicsは2026年3月時点でTSXシリーズおよび車載グレードMCUについて最大55週のリードタイムを提示しています。また、SK Hynixは2026年末まで全メモリチップ製造能力を予約済みとし、他メーカーも同様の状況に近づいていることを示唆しています。
DRAM供給業者はPC OEMとモジュールメーカーへの供給を同時に締め付けており、一部のOEMはモジュールメーカー経由でより高価格でのメモリ調達を余儀なくされ、これがDRAM供給業者のモジュール価格を押し上げ、PC DRAM価格を大幅に引き上げる構造になっています。
2026年度設備投資への具体的影響と対応策
情シス部門が直面する最も緊急な課題は、設備投資計画の根本的見直しです。TrendForceは2026年のPC市場予測を前年比1.7%成長から2.6%減少へと修正し、GartnerとIDCは世界PC市場10-11%減、スマートフォン市場8-9%減を予測しています。
Gartnerは2026年末までにDRAMとSSD価格の130%上昇を予測し、PC価格17%押し上げ・出荷10.4%減を予想するとともに、「memflation」（メモリインフレ）という用語で80%のDRAM価格インフレと202%のNANDインフレを予測し、不足は2027年後半まで継続すると警告しています。
調達戦略の緊急転換ポイント
2026-2027年におけるシステムメーカーの重要課題は価格最適化ではなく供給セキュリティです。アクセス、継続性、納期予測可能性が生産安定性と収益保護を決定する要因となり、短期コスト最小化よりもレジリエンス、可視性、リスク管理を基盤とした調達・計画フレームワークの構築が求められています。
工場がより高利益のAI部品製造への転換を進めているため、エンタープライズデータセンター向けCPU、メモリ、ディスクの供給が継続的に困難な状況で、業界は正常化まで2年以上を要すると予測し、HPEは3月だけで24-30%の価格上昇を記録しています。
情シスが今すぐ検討すべき3つのアクションアイテム
- 今期調達計画の緊急見直し：5月27日までにWBMなどの調達パートナーに発注した案件は現行価格に準拠する可能性が高く、それ以降で6月30日までに出荷されない案件は再見積もりが必要です。メモリを含む設備投資は前倒し実行を強く推奨します
- システムライフサイクル全体でのメモリ確保：システム導入時にそのライフタイム全体をサポートするRAM・ストレージを同時調達し、カナダTier1メーカー・販売代理店からのリアルタイム在庫情報とマネージドインベントリサービス、繰延リース決済の活用によるリスク軽減戦略の検討が必要です
- 代替調達ルートとパートナー選定：60万5,000品の取扱実績を持つRAMEXperts™️のような専門調達パートナーとの連携により、メーカー直接契約では確保困難な在庫へのアクセスと価格変動リスクの分散を図ることが重要です